Financiamiento Ajeno

Es el financiamiento que la empresa obtiene y que deberá ser devuelto a corto o largo plazo. Encontramos:

Financiamiento Ajeno por Operaciones

Es el que se obtiene al solicitar a una entidad financiera o mediante un empréstito de obligaciones. La solicitud de dinero prestado se puede hacer de varias formas:

Descuento de Letras de Cambio

Una letra de cambio es un documento en el que una persona ordena a otra pagar una determinada cantidad. El descuento de letras es el dinero que el banco anticipa a la empresa de una letra antes de su vencimiento, es decir, se realiza un descuento comercial. Este tipo de financiamiento ajeno suele ser a corto plazo.

Factoring

Consiste en la venta de facturas y letras a un factor, como el banco, que da liquidez para evitar el problema de los morosos. El inconveniente es el alto interés y comisión.

Línea de Crédito

Cuando el banco pone a disposición una cantidad de dinero que la empresa utilizará para pagar intereses, descontar letras, etc. Un préstamo se diferencia de una cuenta de crédito porque en el préstamo la empresa recibe todo lo solicitado en el momento, pero en el crédito se concede que la empresa disponga de cierto dinero hasta un determinado tiempo.

Préstamo

Es un acuerdo entre un banco y el prestatario. El banco entrega una cantidad de dinero con la condición de que se devuelva en un tiempo determinado. Cuando una empresa pide prestado mucho dinero, puede realizar la emisión de un empréstito, que consiste en dividir la deuda en cantidades pequeñas, en obligaciones. Un empréstito es un préstamo dividido en títulos, generalmente a largo plazo. El obligacionista se convierte en acreedor y recibe un interés fijo, luego recibe el dinero que prestó. Con el pago a plazos a veces se exige interés. Estas deudas con proveedores inmovilizados pueden ser a corto y largo plazo. Encontramos el leasing, que consiste en un contrato para alquilar por un tiempo determinado un bien de producción. Al finalizar este contrato, el usuario puede prolongarlo o comprar el bien. Del renting se ocupa el arrendador, pero al finalizar el contrato se puede comprar el bien.

Financiamiento Ajeno por Operaciones de Tráfico

Los créditos de funcionamiento son obtenidos por la empresa para financiar el activo corriente. En los créditos de funcionamiento destaca la financiación obtenida por los proveedores (aquellas personas que abastecen las mercancías que la empresa necesita para su actividad). A esta forma de financiación se le llama crédito comercial, algunas operaciones de esta financiación detectan un coste. La empresa adquiere y consume bienes y servicios necesarios para el desarrollo de su actividad. Aquello que la empresa debe a terceras personas supone una fuente de financiación espontánea, ya que no necesitan negociaciones.

Estructura Económica y Financiera de la Empresa

Llamamos patrimonio al conjunto de bienes, obligaciones y derechos que una persona posee. Distinguimos el patrimonio en:

Activo: Recursos controlados por la empresa, la cual espera obtener beneficios o algún rendimiento en el futuro.

Pasivo: Son obligaciones surgidas de eventos pasados, de las cuales la empresa quiere deshacerse.

Neto Patrimonial: Incluye aportaciones realizadas en el momento de su constitución o después por sus socios o propietarios.

El pasivo son los recursos ajenos, el neto los recursos propios y el activo está formado por bienes en los que se invierten recursos. El neto y el pasivo son financiaciones y el activo inversiones. En el activo encontramos:

Activo No Corriente, Fijo o Inmovilizado

Están los elementos que permanecen durante largo tiempo:

• Inmovilizado material: Bienes que la empresa tiene a largo plazo y que puede tocar: maquinaria, construcciones…
• Inversiones inmobiliarias: Hace referencia a los edificios de la empresa, pero que no son utilizados por la misma.
• Inmovilizado intangible: Conjunto de bienes que no se pueden tocar: patente, aplicaciones informáticas.
• Inversiones financieras a largo plazo: Dinero depositado que no será devuelto pronto.

Activo Corriente

Son elementos del patrimonio de los cuales se deshará la empresa antes de 12 meses: productos, materias primas…

• Activos No Corrientes Mantenidos para la Venta: Son los activos no corrientes de los cuales la empresa tiene pensado deshacerse antes de 12 meses.
• Existencias: Hace referencia a la mercadería, materias primas…
• Deudores comerciales: Aquellos clientes que deben dinero a la empresa.
• Efectivo: Dinero que posee la empresa en la caja o en sus cuentas.

El pasivo y el patrimonio neto forman la estructura financiera. Distinguimos:

• Patrimonio Neto (PN): Constituido por fondos propios, son fondos que la empresa no tiene que devolver: capital, reservas, beneficios…
• Pasivo No Corriente: Son obligaciones de pago a largo plazo.
• Pasivo Corriente: Son deudas a corto plazo.

El pasivo no corriente y el pasivo corriente dan lugar a recursos ajenos.

Contabilidad como Sistema de Información: Obligaciones y Libros Contables

La contabilidad es una ciencia de la economía que estudia el patrimonio de una unidad y también estudia las variaciones del patrimonio debido a su actividad. La contabilidad elabora y suministra información sobre el patrimonio de la empresa, ya que interesa a la dirección de las empresas para tomar decisiones, a los socios para sus inversiones, a los trabajadores… Para poder analizar datos, el Plan General de Contabilidad creó un catálogo de cuentas dividido en varios grupos, especificando todo. A cada elemento patrimonial le corresponde una cuenta. La cuenta representa y mide los elementos patrimoniales y sus variaciones. Cuando cargas una cuenta, haces una anotación en el Debe y cuando abonas, en el Haber. Representamos el patrimonio de la empresa con: Cuentas de activo (representa bienes y derechos), de pasivo (representa obligaciones) y de neto (representan fondos propios). Para calcular las pérdidas y ganancias de la empresa se utilizan cuentas de gastos e ingresos:

• Ingresos: Aumentan el patrimonio neto durante el ejercicio, mediante entradas o aumentos en el valor de los activos, los pasivos disminuyen.
• Gastos: Disminuyen el patrimonio neto durante el ejercicio, mediante salidas y disminuciones en los activos.

La contabilidad utiliza libros contables para recoger información sobre el patrimonio y los resultados de las empresas. El código comercial dice que todo empresario debe llevar la contabilidad ordenada en su empresa y esta debe ir al día. Los empresarios deben llevar un libro de inventario, cuentas anuales y cuentas diarias. Las cuentas diarias recogen los hechos que afectan al patrimonio de la empresa. La sociedad mercantil llevará un libro de actas. Encontramos el libro mayor, que es un libro voluntario que sirve para registrar variaciones. Los empresarios deben presentar los libros con el sello del Registro en cada hoja. Estos libros deben estar limpios y claros. Los libros deben guardarse durante 6 años.