El Sistema Financiero

Los intermediarios financieros facilitan el contacto entre ahorradores y prestatarios, canalizando el ahorro hacia la inversión. Estos intermediarios y los mercados en los que operan conforman el sistema financiero, que coordina a prestamistas y prestatarios.

Tipos de Intermediarios Financieros

Intermediarios Bancarios:

• Captan dinero de ahorradores y lo prestan a familias y empresas.
• Pagan intereses a los ahorradores y cobran intereses más altos por los préstamos.

Intermediarios Financieros No Bancarios:

• Captan ahorro y lo utilizan para:
  • Invertir colectivamente
  • Asegurar la vejez de los ahorradores
  • Cubrir riesgos
  • Invertir en bolsa

Productos Financieros

Los ciudadanos utilizan el sistema financiero para:

• Ahorrar e invertir
• Obtener crédito
• Cubrir riesgos
• Disponer de medios de pago

Cuentas Bancarias

Las cuentas bancarias (corrientes o de ahorro) permiten depositar y custodiar dinero. Están identificadas por un IBAN y pueden ser individuales o colectivas.

Características de las Cuentas Bancarias

• Liquidez total
• Remuneración escasa o nula
• Comisiones de mantenimiento
• Acceso a múltiples servicios (domiciliación de recibos, transferencias)

Medios de Pago: Tarjetas Bancarias

Las tarjetas bancarias permiten disponer del dinero de la cuenta bancaria.

Tipos de Tarjetas Bancarias

Tarjetas de Débito:

• Permiten disponer directamente del dinero de la cuenta.
• Los cargos se adeudan inmediatamente.

Tarjetas de Crédito:

• Permiten realizar compras sin fondos en la cuenta.
• Las facturas se cargan en plazos previstos en el contrato.

Decisiones de Ahorro

Ahorrar implica reservar dinero para el futuro. Una opción segura es el depósito a plazo fijo, donde se entrega dinero a un banco a cambio de un interés durante un tiempo determinado.

Decisiones de Inversión y Diversificación del Riesgo

Invertir implica más riesgo que ahorrar, pero también puede generar mayor rentabilidad. Los productos de inversión incluyen:

• Bonos
• Acciones
• Fondos de inversión
• Fondos de pensiones

Claves de una Inversión

• Rentabilidad o rendimiento
• Riesgo
• Liquidez

Los Mercados de Valores y el Riesgo

Los mercados de valores se especializan en la compraventa de acciones y bonos.

Tipos de Mercados

• Primarios: Venta de títulos por primera vez.
• Secundarios: Reventa de títulos ya emitidos.

Funcionamiento de la Bolsa

El juego de la oferta y la demanda determina los precios de los títulos en el mercado secundario.

Índices Bursátiles

Reflejan la evolución de los precios de los valores que cotizan en la bolsa.

En España, el IBEX 35 recoge la evolución diaria de las acciones de las 35 empresas más importantes del país. El índice muestra cada día si ha habido más compras que ventas de acciones, o viceversa. La prima de riesgo: el interés que exigen los inversores por prestar dinero a un Estado en crisis es mayor que el que piden a otro que crece y es solvente. Esa diferencia entre los tipos de interés es la prima de riesgo.